基金从业资格考试必背的100个知识点.pdf

该【基金从业资格考试必背的100个知识点 】是由【青山代下】上传分享，文档一共【7】页，该文档可以免费在线阅读，需要了解更多关于【基金从业资格考试必背的100个知识点 】的内容，可以使用淘豆网的站内搜索功能，选择自己适合的文档，以下文字是截取该文章内的部分文字，如需要获得完整电子版，请下载此文档到您的设备，方便您编辑和打印。:..基金从业资格考试必背的100个知识点一金融、、最基本的经济主体。。、防范风险的作用。。、中央银行、金融机构、个人和企业居民。。,是一种组合投资、专业管理、利益共享、风险共担的集合投资方式。、基金管理人和托管人是基金运作中的主要当事人。,投资基金可分为公募基金和私募基金两类。,投资基金可分契约型、公司型、有限合伙型等形式。,投资基金可分为开放式、封闭式基金。。,广泛投资于金融衍生产品。,是一种受益凭证。,是一种所有权凭证。,是一种债权凭证。,募集的资金主要投向实业领域。基金是间接投资工具,所募集的基金主要投向有价证券等金融工具或产品。:..,但不是由银行发行。,可将基金市场的参与主体分为基金当事人、基金市场服务机构、基金监管机构和自律组织四大类。,基金份额持有人、基金管理人与基金托管人是基金合同的当事人,简称基金当事人。。,基金管理人只能由依法成立的基金管理公司担任。基金托管人只能由依法设立并取得基金托管资格的商业银行担任。、基金资金清算、会计复核以及对基金投资运作的监督等方面。,可分为契约型基金与公司型基金。目前,我国的证券投资基金均为契约型投资基金。;公司型基金依据投资公司章程营运基金。,基金份额可以在依法设立的证券交易所交易,但基金份额持有人不得申请赎回的一种基金运作方式。,而开放基金一般是无特定存续期限的。,不受市场供求关系的影响。与封闭式基金相比,一般开放式基金向基金管理人提供更好的激励约束机制。“海外及知名政府信托基金”。“中国概念基金”相继推出。,发起设立了当时国内规模最大的封闭式基金——天骥基金。,经中国人民银行总行批准的国内第一家投资基金——淄博乡镇企业投资基金(淄博基金)正式成立,并于1993年8月在上海证券交易所挂牌上市,成为我国首只在证券交易所上市交易的投资基金。:..、于2014年8月8日正式生效的《公开募集证券投资基金运作管理办法》,将公募证券投资基金划分为股票基金、债券基金、货币市场基金、混合基金以及基金中的基金(80%以上的基金资产投资与其他基金份额的,为基金中的基金)等类别。,比较适合长期投资。股票基金是应对通货膨胀最有效的手段。;股票基金净值的计算每天只进行一次,因此每笔交易日股票基金只有1个价格。、收益型基金等;成长型股票有持续成长型基金、趋势增长型基金等。,可以将债券分为政府债券、企业债券、金融债券等。根据债券到期日的不同,可将债券分为短期债券、长期债券等。根据债券信用等级的不同,可以将债券分为低等级债券、高等级债券。:仅投资于固定收益类金融工具,不能投资于股票市场,常称为“纯债基金”。,货币市场基金具有风险低、流动性好的特点。。:(1)现金;(2)1年以内(含1年)的银行定期存款、大额存单、债券回购、中央银行票据;(3)剩余期限在397天以内(含397天)的资产支持证券、债券。,预期收益则高于债券基金,比较适合较为保守的投资者,,将混合基金分为偏股型基金(通常,股票的配置比例为50%~70%,债券的配置比例为20%~40%)、偏债型基金、股债平衡型基金、灵活配置型基金等。:其招募说明书中明确引进保本保障机制,以保证基金份额持有人在保本周期到期时,可以获得投资本金。(CPPI)。:..、收益保证和红利保证,具体比例由基金公司自行规定。一般本金保证比例为100%。、赎回机制是交易型开放式指数基金(ETF)最大的特色。。、赎回和场内交易的特点,但ETF与投资者交换的是基金份额与一篮子股票,LOF的申购、赎回是基金份额与现金的对价。,加拿大多伦多证券交易所(TSE)推出了世界上第一只ETF指数参与份额(TIPs)。。,我国最早的两只联接基金——华安上证180(510180,基金吧)ETF联接基金和交银180治理ETF联接基金成立。、B两类子份额。其中B类份额具有高风险、高预期收益的特征。、最具权威、最为有效的监管。,证券投资基金活动是基金市场的行为,这是基金市场的两大基本要素。。、行业自律为纽带、机构内控为基准、社会监督为补充的“四位一体”的监管格局。、公平、公正监管原则是证券市场活动以及证券监管的基本原则。、内幕交易等重大证券违法行为时,经中国证券会主要负责人批准,可以限制被调查事件当事人的证券买卖,但限制的期限不得超过15个交易日;案情复杂的,可以延长15个交易日。,进行调查或检查时,不得少于2人。,一般工作人员离职后2年内,不得与原工作业务直接相:..关的机构任职。,中国证券投资基金业协会正式成立。、基金托管人应当加入基金业协会,基金服务机构可以加入基金业咨委会。会员分为普通会员、联席会员、特别会员。,只能由基金管理公司或者经中国证监会按照规定核准的其他机构担任。:其注册资本不低于1亿元人民币,且必须为实缴货币资本;主要股东(股权比例最高且不低于25%)最近3年没有违法记录;非主要股东为法人或其他组织的,净资产不得于5000万人民币;取得基金从业资格的人员不少于15人。。商业银行担任基金托管人的,由中国证监会会同中国银监会核准;其他金融机构担任基金托管人的,由中国证监会核准。,不得相互出资或者持有股份。。,道德具有继承性。。:一是来源可靠的信息;二是“重要”的信息;三是“非公开”的信息。。客户至上是调整基金从业人员与投资人之间关系的道德规范。忠诚尽责是调整基金从业人员与其所在机构之间关系的职业道德规范。,是提高基金从业人员职业道德素养的基本手段。。六投资管理基础:..(第一会计报表,报告时点通常为会计季末、半年末或会计年末)、利润表和现金流量表三大报表,另外还包括所有者权益变动表。:资产=负债+所有者权益,所有者权益包括:股本、资本公积、盈余公积及未分配利润。:第一部分是营业收入;第二部分是与营业收入相关的生产性费用、销售费用和其他费用;第三部分是利润。,重点在于企业的净利润,即息税前利润(EBIT)减去利息费用和税费。,所表达的是在特定会计期间内,企业的现金(包括现金等价物)的增减变动等情形。该表根据收付实现制(即实际现金流量和现金流出)为基础编制。,即经营活动产生的现金流量(CFO)、投资活动产生的现金流量(CFI)和筹资活动产生的现金流量(CFF)。净现金流(NCF)=CFO+CFI+、应收票据、应收账款和存货等几项资产。流动负债主要包括短期借款、应付票据、应付账款等。常用的流动性比率主要有流动比率(=流动资产/流动负债)和速动比率(=【流动资产-存货】/流动负债),速动比率总是不会大于流动比率的。=负债/资产,资产负债率是使用频率最高的债务比率。权益乘数=资产/所有者权益负债权益比=负债/:销售利润率(ROS)、资产收益率(ROA)、净资产收益率(ROE)。。,因为中位数的评价结果往往更为合理和贴近实际。:..,通常用债务股权比率或资产负债率表示。,是一种借入资本。公司解散或破产清算时,公司的资产在不同证券持有者中的清偿顺序如下:债券持有者先于优先股股东,优先股股东先于普通股股东。权益资本是通过发行股票或置换所有权筹集的资本。两种最主要的权益证券是普通股和优先股。,莫迪利亚尼和米勒提出关于资本结构与企业价值之间关系的著名理论,即莫迪利亚尼-米勒定理,简称MM定理,也被称为资本结构无关原理。,股票的收益主要包括股息和红利、资本利得。。,普通股股东享有股东的基本权利,概括起来为收益权和表决权。。。存托凭证一般代表外国公司股票。,由JP摩根首创。。,分别是一级、二级、三级公募ADRs和144A规则下的私募ADRs。:含有转股权的特殊债券、有双重选择权。(违约风险)、经营风险和流动性风险。:场外公开市场回购、场外协议回购、要约回购。(PMI),当PMI大于50时,说明经济在发展,当PMI小于50时,说明经济在衰退。