重庆五洋通信股份有限公司 公开转让说明书.doc

重庆五洋通信股份有限公司重庆五洋通信股份有限公司公开转让说明书声明本公司及全体董事、监事、高级管理人员承诺公开转让说明书不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律责任。本公司负责人和主管会计工作的负责人、会计机构负责人保证公开转让说明书中财务会计资料真实、完整。全国中小企业股份转让系统有限责任公司(以下简称“全国股份转让系统公司”)对本公司股票公开转让所作的任何决定或意见,均不表明其对本公司股票的价值或投资者的收益作出实质性判断或者保证。任何与之相反的声明均属虚假不实陈述。根据《证券法》的规定,本公司经营与收益的变化,由本公司自行负责,由此变化引致的投资风险,由投资者自行承担。 2 重庆五洋通信股份有限公司公开转让说明书重大事项提示公司在生产经营过程中,由于自身及所处行业的特点,公司提醒投资者特别关注如下重大事项,并认真阅读本公开转让说明书全部内容。一、毛利率下降的风险 2016 年 1-8 月、 2015 年度和 2014 年度,公司的综合毛利率分别为 % 、 % % ,下降幅度较大,主要由于公司系统集成业务毛利率下降导致。公司 2016 年 1-8 月、 2015 年度和 2014 年度系统集成业务毛利率分别为 % 、 % 和 % ,中标价格下降以及项目施工成本增加是导致公司系统集成业务毛利率大幅下降的主要原因。未来如果中标价格继续降低或者低毛利业务规模扩大,可能发生公司综合毛利率降低的风险。应对措施: 1、着力提升公司的技术服务质量,以技术服务质量优势而非价格优势吸引客户; 2、重点开发高毛利率业务,增加高毛利业务规模,逐渐减少低毛利业务; 3、在保证项目质量的前提下,严格控制项目施工成本,加强劳务供应商管理,重点把控劳务采购成本。二、劳务采购成本较大的风险报告期内,对于项目中非核心的、需要大量非技术型简单劳动力完成的工序,公司全部采用向劳务公司采购劳务来完成,公司派遣管理及技术人员进行现场管理验收,施工劳务人员接受本公司的监督指导,公司的核心业务环节不涉及劳务采购。 2016 年 1-8 月、 2015 年度和 2014 年度,公司项目成本(主要为劳务采购成本)占营业成本的比例分别为 % 、 % 和 % ,劳务采购成本比例较高。未来,随着公司业务规模的扩大,项目质量控制的难度将进一步增加,若公司项目现场管理不到位,技术服务不能得到有效保障,将面临一定的项目质量风险。应对措施: 1、完善劳务供应商准入与考核制度,选择有能力的劳务供应商合作; 2、加强项目现场管理和技术保障服务,确保服务项目质量; 3、未来公司重点发展第三方投资建设项目,包括了设备、材料的投资以及项目的施工及后期维护工作全部由公司承担,公司劳务采购比例将逐步降低。 1 报告期内,本公司主要客户为***通信集团重庆有限公司、中国通信建设第五工程局、中国电信股份有限公司等, 2016 年 1-8 月、 2015 年度和 2014 年度公司前五名客户的收入分别为 41,267, 元、 70,245, 元和 64,078, 元,占当期营业收入的比例分别为 % 、% % ,存在客户集中度较高的风险。如果主要客户的经营状况发生变化或转向其他竞争对手,公司收入大幅下降,则会影响公司盈利的稳定性,导致公司业绩下滑。应对措施:公司不断加强内部管理,提高项目施工质量,增强公司的市场竞争力和综合能力,保持与现有客户的战略合作关系;公司加大对新市场的开拓,争取新的客户,逐渐降低对主要客户的依赖。四、业务区域集中的风险报告期内,公司主要的业务区域为重庆、四川地区, 2016 年 1-8 月、 2015 年度和 2014 年度公司重庆、四川地区收入分别为 43,742, 元、 80,385, 元和 69,504, 元,占当期营业收入的比例分别为 % 、 % 和 % ,存在业务区域集中的风险。如果区域市场环境变化或者需求饱和,而且公司不能开发新业务区域的情况下,则会对公司盈利和业绩产生较大的影响。应对措施:公司不断加强内部管理,提高项目施工质量,增强公司的市场竞争力和综合能力,保持与现有客户的战略合作关系,提升现有业务区域的市场份额;不断开拓新业务区域,逐渐消除业务区域集中的情况。五、供应商集中风险报告期内,公司对外采购主要为对外劳务采购,前五名供应商均为劳务供应商。 2016 年 1-8 月、 2015 年度和 2014 年度,公司前五大供应商采购金额分别为 38,054, 元、 62,871,847