一周监管动态汇总（2017年4月第13期0410-0416）.xls

重大监管政策
发布时间文件名称
银监会 2017年4月10日《关于银行业风险防控工作的指导意见》
银监会 2017年4月12日《关于切实弥补监管短板提升监管效能的通知》
上交所 2017年4月14日关于修改《上海证券交易所交易规则》及《上海证券交易所债券交易实施细则》涉及债券交易若干条款的通知
深交所 2017年4月14日关于修改《深圳证券交易所债券交易实施细则》第三十九条的通知

主要内容
《指导意见》提出十大点35项要求,除信用风险管控、房地产领域风险、地方政府债务违约风险等传统领域风险外,同时要求重点防控债券波动风险、交叉金融产品风险、互联网金融风险、外部冲击风险等非传统领域风险,处置一批重点风险点,消除一批风险隐患,严守不发生系统性风险底线。
针对银行理财和代销业务,《指导意见》要求银行业金融机构应当确保每只理财产品与所投资资产相对应,做到单独管理、单独建账、单独核算;不得开展滚动发售、混合运作、期限错配、分离定价的资金池理财业务;确保自营业务与代客业务相分离;不得在理财产品之间、理财产品客户之间或理财产品客户与其他主体之间进行利益输送。
在互联网借贷平台领域,校园贷和现金贷成为整改重点。《指导意见》要求网络借贷信息中介机构不得将不具备还款能力的借款人纳入营销范围,禁止向未满18岁的在校大学生提供网贷服务,不得进行虚假欺诈宣传和销售,不得变相发放高利贷。做好现金贷业务活动的清理整顿,确保出借人资金来源合法,不得违法高利放贷及暴力催收。
《通知》共分为强化监管制度建设、强化风险源头遏制、强化非现场和现场监管、强化信息披露监管、强化监管处罚和强化责任追究6个部分,共16条。主要针对监管部门以及银行业金融机构面临的关键问题、薄弱环节和突出风险,提出一系列具体监管要求,旨在提高监管质效,促进银行业金融机构规范经营。
一、《上海证券交易所交易规则》相关条款修改内容。修改质押式回购收盘价的计算方法。:“除本规则另有规定外,证券的收盘价为当日该证券最后一笔交易前一分钟所有交易的成交量加权平均价(含最后一笔交易)。当日无成交的,以前收盘价为当日收盘价。债券质押式回购的收盘价为当日该证券最后一笔交易前一小时所有交易的成交量加权平均价(含最后一笔交易)。当日无成交的,以前收盘价为当日收盘价。”
二、《上海证券交易所债券交易实施细则》相关条款修改内容
(一)增加质押式回购开盘价和收盘价计算方法的相关条款。增加一条作为第十六条:“债券回购交易开盘价,为当日该回购品种集合竞价中产生的价格;集合竞价不能产生开盘价的,连续竞价中的第一笔成交价为开盘价。债券回购的收盘价为当日该证券最后一笔交易前一小时所有交易的成交量加权平均价(含最后一笔交易)。当日无成交的,以前收盘价为当日收盘价。”
(二)修改债券回购购回价的计算公式。原第十八条修改为:“回购到期日,证券登记结算机构根据购回价公式计算应进行交割的资金和质押券数量。购回价计算公式为:购回价=100元+年收益率×100元×实际占款天数/365。本条第二款所称实际占款天数,是指当次回购交易的首次交收日(含)至到期交收日(不含)的实际日历天数。”
将《实施细则》第三十九条修改为:“债券回购交易实行‘一次成交、两次结算’。债券回购交易初次结算的结算价格为100元。回购到期二次结算的结算价格为购回价,购回价等于每百元资金的本金和利息之和,其计算公式为:购回价=100元+每百元资金到期年收益×实际占款天数/365(天)
实际占款天数,是指当次回购交易的首次交收日(含)至到期交收日(不含)的实际天数,按自然日计算,以天为单位。”
对于本通知施行前已达成的债券回购交易,其到期购回价仍按原公式计算,即“购回价=100元+每百元资金到期年收益×回购天数/365(天)。回购天数,是指《实施细则》第三十四条所述债券回购品种对应的回购期限”。

简评链接过渡期
☆《指导意见》明确了同业业务和交叉金融业务监管要求,新增同业投资不得多层嵌套,应按照基础资产进行拨备和资本计提。再次强调债券投资委外杠杆管理和名单管理,没有区分协议委外和资管委外差异。对于债券投资强化表内外一体化的信息监测,以及穿透同业投资进行统一授信管理。/chinese/home/docDOC_ReadView/ 发布之日实施
☆《通知》是对重拳治理银行业“三违”(违法、违规、违章),“三套”(监管套利、空转套利、关联套利),“四不”(不当创新、不当交易、不当激励、不当收费)和风险防控的宣誓,银行业或将迎来监管风暴/chinese/home/docDOC_ReadView/411D6C36DDCD452EAD92ED73B613A355