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收入操纵陷阱及其防范对策
收入操纵陷阱及其防范对策
黄世忠
Ph. D CPA #99ff99'>MBA
厦门国家会计学院副院长
: 2578003 **********
电子邮件: ******@xnai.
单位网址://.xnai.
厦门国家会计学院(Xiamen NAI)
研讨提纲
问题的提出
收入操纵是上市公司最常用的报表粉饰手法,也是造成审计失败的最常见原因
收入操纵陷阱剖析
9大陷阱及典型案例分析
抑制收入操纵,防范审计失败的政策建议
改革收入确认准则的概念基础,夯实收益确定根基
甄别预警信号,改进审计方法
赋予CPA外调权,扩大审计范围
完善审计聘任机制,切实维护CPA的独立性
厦门国家会计学院(Xiamen NAI)
Accounting Hocus-Pocus (会计魔术)
Creative
Acquisition
Accounting
Cookie Jar
Reserves
Big Bath Charges
Revenue
Recognition
Materiality
厦门国家会计学院(Xiamen NAI)
COSO Report:Fraudulent Financial Reporting: 198><#004699'>87-1997
An Analysis of . panies
20%
Other Miscellaneous Techniques
20%
Inappropriate Disclosure (with no line-item effects)
12%
Misappropriation of Assets
18%
Understatement of Expenses / Liabilities
50%
Overstatement of Assets (excluding A/R due to .)
Overstating existing assets – 37%
Recording fictitious assets or assets not owned –12%
Capitalizing items that should be expensed – 6%
50%
Improper Revenue Recogntion:
Recording fictitious revenue – 26%
Recording revenue prematurely – 24%
No Description / “ overstated”– 16%
Percentage
Methods Used to Misstate Financial Statements
厦门国家会计学院(Xiamen NAI)
Report of the Panel on Audit Effectiveness (O’Malley Report)
研究背景
1998年,POB应SEC前主席Arthur Levitt之要求,指定了一个由8人组成的Panel on Audit Effectiveness,对上市公司财务报告独立审计现行模式是否有效地服务于投资者利益进行全面审查
2000年8月,小组主席O’Malley签发了The Panel on Audit Effectiveness Report and mendations
研究表明
19<#004699'>87-1997期间,约50%针对CPA的法律诉讼涉及收入确认事项
在样本公司中,超过70%的公司使用各种手法高估收入,其中最常见的操纵手法也是提前确认收入和确认虚假收入
厦门国家会计学院(Xiamen NAI)
Report of the Panel on Audit Effectiveness (O’Malley Report)
收入操纵类别
确认的收入违反了销售合同的条款,包括:
不顾寄售(Consignment)的经济性质直接确认收入
不顾与客户签订的补充协议而按原销售合同条款确认收入
将附带条件的关联方销售交易确认为收入
设计“开票持有销售”(Bill and Hold Sales)交易,确认收入
不顾退货、折扣等条款虚开销***
在风险与报酬尚未全部转移给客户之前确认销售收入的实现
通过发运客户从未订购的商品制造存货已发出的假象确认收入
通过设计不合格的以物易物交换交易(Swap Transactions)确认收入
操纵收入截止期,包括:
通过倒签发运凭证,将期后收入在本期确认
推迟确认销售退回
捏造虚假销售,包括:
以错误的会计分录记录虚假的