4087-中小企业融资策略.doc

中小企业融资优化

灵活运行利率手段来体现货币政策对中小企业发展的支持。对利用再贷款、再贴现增加的贷款投放,其利率可适当优惠,并适当增强利率弹性。要认真执行对中小企业贷款利率可以上浮30%的规定,扩大利率浮动区间,银行、信用社可以在一定区间内选择较低的弹性利率向发展前景好的中小企业提供贷款,并对企业的技术创新提供专项贷款、贴息贷款等形式的筹资优惠。
建立和完善我国的中小企业信用管理体系
信用作为约束经济行为的一种人们应共同遵循的道德准则,一旦乏力,就必须借助制度的力量来维系。目前,与我国经济快速发展极不对称的是信用管理体制很不健全、信用环境令人忧虑,加之中小企业市场竞争风险大、缺乏有效的资产抵押和信用担保,贷款缺乏安全感,进而遏制了金融机构对中小企业信贷服务的动能,制约了中小企业的进一步发展。因此,要解决中小企业的信用问题,关键在于逐步建立一个宏观与微观、外部与内部相结合、配套的信用管理体系,通过增强借款人的信用意识,采取有效的贷款担保方式来提高信贷资金的安全保障程度。

信用等级作为判断贷款信用可信度的标准,是赢得金融机构和担保机构信任并获得项目资金筹措的一种有效手段,也是信用管理体系首先应解决的问题,这个问题不解决,就会增加银行信贷的不确定性。中小企业的信用等级评估,必须考虑企业贷款规模小、流转快、周期难以准确测算、逾期可能性相对较高等特点,减少对企业报表的过分依赖,突出实地检查,随时关注企业经营状况的变化,重点掌握企业的贷款使用、存贷增减、贷款回笼等情况。最后由权威公正的评估机构采取有别于大企业的标准,实事求是地评价中小企业的贷款风险,并根据企业经营者素质、风险保障能力、经营状况、偿债能力及信用记录、发展前景等主要指标,综合评出不同等级,作为银行对中小企业信贷决策和重点扶持的依据。

(1)建立“一体两翼”的中小企业信用担保体系。“一体”是指城市、省、国家三级信用担保体系,国家中小企业信用再担保机构以省级中小企业信用担保机构为再担保服务对象;省级中小企业信用担保机构以城市中小企业信用担保机构为再担保服务对象;城市中小企业信用担保机构以社区互助担保机构和商业担保机构为再担保服务对象并从事授信担保业务。“两翼”指在城乡社区中以中小企业为服务对象的互助担保机构与商业担保机构,是中小企业信用担保体系的基础,从事中小企业直接担保业务。社区商业担保机构和互助担保机构依据国家规定和协议约定享受中小企业信用担保机构提供的再担保服务的风险分担。。
完善中小企业金融服务

许多国家都有专门面向中小企业融资的民间或政府机构,为中小企业融资开辟了一条较稳定的渠道。我国也应建立一个全面的中小企业融资网络,解决中小企业融资难题。(l)设立专门的中小企业银行。虽然我国己建立起初具规模的民生银行及城市商业银行、农村信用社为中小企业服务,但尚未形成全面的服务网络。因此我们应加快地方银行、城市商业银行的组建和发展步伐。条件成熟时,还可以组建地方性的中小企业发展政策性银行,对中小企业进行政策性扶持。
(2)组建面向中小企业的专业性租赁机构。融资租赁是企业进行长期资金融通的有效手段。通过融资租赁,中