金融交易学——一个专业交易者的至深感悟3.doc

金融交易学——一个专业交易者的至深感悟【3】

世界只关注成功者,没有时间理睬失败者。
——拿破仑·希尔
迅猛胜于小心谨慎,命运之神是个女人,如果你要驾驭她、压倒她,你就必须干她、冲击她。
――马基雅维里
第一篇交易成功学
3、您必须具备哪些人格特质?
在金融交易这行,成功者总是极少数,因此可以自然而然地得出结论:绝大多数人脑子里的想法基本上都是错的,他们的行动通常也都是错的!成功交易家都是些异于常人的人,关于这一点他们与其它行业的成功人士并无不同。除了前面已经提及的“身心平衡”与“热爱交易”,我认为成为成功交易家还必须具备另外11项——共计13项人格特质,这些特质全都为我所看重。一个交易者也许不能具备这些特质或者说优点的全部,但一定得具备其中的绝大部分,且他所不具备的那些不能对其交易成功构成重大障碍。下面我将借几位华尔街杰出交易家之口,一一说明这些特质的重要性。下面的引言大多出自杰克
·D·施威格【Jack D. Schwager】所著的《华尔街操盘高手》【Market Wizards】一书(直译为《市场魔法师》,又译为《市场奇才》或《金融怪杰》)。在此感谢原作者和中文译者,是他们让我们在今天得以一窥当代伟大交易家的成功理念。我必须指出的是,即便一个交易者具备如下全部特质,也不一定能够保证成功——除非他掌握了交易技术。换言之,如果没有掌握交易技术——准确地说就是彻底读懂K线图的技术——您无论怎样做或做什么都是错的!本书后面还将专门就这一点展开论证。所谓的13项人格特质包括:
1、独立人格
即独立决策、并勇于对决策的后果承担全部责任。热衷于打探所谓的“小道消息”、依赖他人的吃奶思维、不负责任的小孩型人格,绝无成功的半点可能。吉姆·罗杰斯:“你们天生就有能力为自己的最大利益下最好的决策,在大多数的情况下,经过自己的思索比违背自己的意愿而听从他人的决定,更能做出正确的决策并采取正确的行动。事实是,这世界上从不曾有哪个人是只靠从众而成功。”威廉·欧奈尔:“大部分投资人靠耳语、谣言、故事以及一些业余人士的建议投资股票。换句话说,他们等于是把自己的血汗钱交给别人投资、而不愿意费神确定自己真正要投资的是什么。他们宁愿相信别人的耳语,也不愿相信自己的决定。
”交易心理学专家范塔普博士:“如果你要求一般人列出他们操盘失败的原因,你大致可以将答案分成两大类。第一类是不认为自己有问题,而是抱怨市场,抱怨经纪人,抱怨内线交易,甚至抱怨技术指标或操作方法出了差错。一般人的确都有抱怨别人而保护自己的倾向。但是,如果你只抱怨别人,你就可能会一再犯错,因为你认为一切都是自己无法掌握的。了解自己必须对自己的成败负责时,你便能掌握投资成功的关键。成功的人知道要对自己操作的结果负责,而失败的人却并不如此。”杰西·利物莫:“一般人不希望别人告诉他现在是多头还是空头市场。他要别人明确地告诉他应该买进、卖出特定的个股。他想不劳而获,他甚至希望不必思考,就算让他从地上捡钱他都嫌太麻烦。”
2、客观精神
即判断与操作要尽可能地贴近市场的客观实际,交易者越客观成就越大。“华尔街操盘高手”麦可·马可斯在评价另一位超级交易员布鲁斯·柯凡纳时说:“他之所以成功我想是因为他很客观。一个好的交易员绝对不能没有弹性。假如你发现某个人能以开通的胸怀接受世上的事,你就找到一个具有成为交易员条件的人。”他还说:“以前在交易赔钱时,我往往会大量加码,希望反败为胜,不过这种作法通常都不会成功。后来我改采减量经营的方法,直到完全出清为止。有时候也会硬拼,不过,干脆中止交易结果可能更好。我天性不服输,因此要我认输而中止交易并不容易。我每次赔钱的交易模式是:赔钱、硬拼,还是赔钱,减量经营或中止交易。我的特质是思想开明,愿意接受任何与我本性难容的资讯。例如我见过许多相当不错的交易员,最后是把赚到的钱全数吐出来,这是因为他们在赔钱时,都不愿意停止交易。我在赔钱时会对自己说:
‘你不能再继续作交易了。’另外,每当市场走势与我的预测完全相反时,我会说:‘我原本希望趁这波行情大赚一笔,不过既然市场走势不如预期,我干脆退出’。”威廉·欧尼尔:“大部分投资人都无法以客观的角度来观察股市。他们总会挑选自己心理上较为喜欢的股票,并一心希望这些股票会使他们获利,而忽略了股市走势所透露出来的讯息。”
3、热爱交易
即对这行充满“真正的兴趣”和在这行取得成功的“炽热的欲望”。拿破仑·希尔曾经说过:“一个普通的愿望是无法战胜失望、沮丧、失败、批评和各种困难的,只有当它是一种炽热的欲望、一种痴迷、执著时,这一切才有可能。”兴趣是最好的老师,一个人如果做他感兴趣的事,他的主动性将会得到充分地发挥。即使是十分疲倦和辛劳,也总是兴致勃勃、心情愉快;即使困难再大也绝不灰心丧气,而