第8章信用风险识别.ppt

第8章信用风险的识别
第一节信用风险及其成因
第二节法人客户信用风险识别
第三节个人客户信用风险识别
信用风险
信用风险是指债务人或交易对手未能履行合同所规定的义务或信用质量发生变化,影响金融产品价值,从而给债权人或金融产品持有人造成经济损失的风险。
2018/10/14
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信用风险的涵义
传统观点——信用风险指债务人未能如期偿还债务造成违约,而给经济主体经营带来的风险。
现代意义上,信用风险指由于借款人或市场交易对手违约而导致损失的可能性。
更一般地,信用风险还包括由于借款人的信用评级的变动和履约能力的变化,导致其债务的市场价值变动而引起的损失可能性。
广义和狭义的概念
广义指客户违约所引起的风险。
资产业务中借款人不按时还本付息引起的资产质量恶化
负债业务中存款人大量提取形成挤兑,加剧支付困难
表外业务中的交易对手违约引起或有负债转化为表内负债
狭义仅指信贷风险
然而,随着金融市场的发展,越来越多的企业发行公司债券(企业债),因此影响发债人的信用事件发生如信用等级下降,盈利能力下降,造成债券跌价,给投资者带来损失;因此信用风险的概念产生了变化。
信用风险领域
对大多数商业银行来说,
贷款是最大、最明显的信用风险来源;
债券投资等表内业务;
也存在于信用担保、贷款承诺等表外业务;
还存在于衍生产品交易中。
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信用风险的分类
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信用风险与市场风险的区别
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信用风险与市场风险的联系
1、市场风险的发生可能导致信用风险的发生。
2、信用风险的发生也可能加剧市场风险。
3、市场风险与信用风险的整合度量已成趋势。
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现代信用风险的成因
:信用活动中的不确定性。
2. 不确定性:
“外在不确定性”:系统性风险
“内在不确定性”:非系统性风险
3. 信用风险也是金融市场的一种内在的推动和制约力量。
促进金融参与者提高管理效率
约束作用,调节作用
信用风险识别
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