组建开曼群岛私募投资基金或创业投资基金有限合伙企业 衡力斯课件.ppt

组建开曼群岛私募投资基金或创业投资基金有限合伙企业
二零一二年十月
衡力斯之亚洲概况
亚洲总部位于香港
顶尖的离岸律师事务所,提供包括英属维尔京群岛、开曼群岛和塞浦路斯等国家的法律服务
离岸企业服务公司(衡力斯亚洲(离岸)有限公司)
对开曼群岛的基金业务有深厚经验—领导亚洲团队的三位合伙人获各大评鉴指南评选为杰出律师,有丰富的开曼群岛工作经验。
以英语、普通话和广东话提供法律意见。
概要
开曼群岛简介
选用开曼群岛的優势
开曼群岛封闭式基金条例
架构
获豁免有限合伙企业(ELP)的性质
普通合伙人(GP)的角色和责任
有限合伙人(LPs)的角色和责任
合伙协议书
草拟重点—回报、信息权、附函件、赔偿、违约
代贷方行事—作担保
第一部份
简介
选用开曼群岛的优势
监管环境—法律现代化,人们可自由缔结合同
速度、成本和灵活性—服务提供商服务卓越、创立公司成本低廉、运维费用低廉
税务
法庭、稳定性和主权风险—枢密院
反洗黑钱标准
投资者对产品熟识
封闭式基金条例
共同基金规列
共同基金定义
“公司、合伙企业或信托股本权益、汇集投资者资金、分配利润、权益可按投资者选择赎回”
开曼群岛金融管理局对封闭式基金所作的定义
“无特定赎回日期、仅在有限的情况下或延长禁售期届满后方可赎回基金”
一旦封闭便不再视为基金监管
第二部份
有限合伙企业的性质
获豁免有限合伙企业的性质
合伙企业的定义
“两个或两个以上人士以盈利为共同目标经营业务…”
获豁免有限合伙企业的性质
无独立法人实体
通过普通合伙人行事
获豁免”的含义和影响
普通合伙人的角色和责任
以法定信托形式持有获豁免有限合伙企业的资产
代表获豁免有限合伙企业与第三方进行业务交易和签定合同
管理获豁免有限合伙企业资产,有权授权服务提供商
审慎责任
对获豁免有限合伙企业的义务负有无限责任
一个普通合伙人必须符合住处规定
有限合伙人的角色和责任
没有管理功能
可通过投资委员会的角色或一般适用投票权参与合伙企业内部投资决定
其他权利包括就变更合伙协议书或罢免普通合伙人而投票
责任限于提供事先承诺的资本,但当获豁免有限合伙企业无力偿还债务时有责任付偿还分派,即使在获豁免有限合伙企业无力偿还债务之前取消承诺也不可免除责任—易损期— 6个月
为免丧失有限责任,不得代表获豁免有限合伙企业与第三方进行业务交易