继续涉入资产和负债的理解.docx

袇(CPA)“继续涉入资产/继续涉入负债”相关内容的傻瓜理解方式(2011-11-2219:31:40)转载▼肄标签:继续涉入资产继续涉入负债杂谈 分类:注会薃有不少筒子表示第二章《金融资产》最后一个知识点对考试没啥重要性却又不知所云非常整人,于是试着写一下自己的傻瓜理解流程,路过的看过笑笑ok,这是一篇漏洞百出又很二的文,切勿深究(CPA)“继续涉入资产/继续涉入负债”相关内容的傻瓜理解方式蒀蕿前面关于金融资产转移的不多说了挺好理解的,咱来重点看一下书上那道例题:(我就不复制了……字太多挺累人的...),俺尽量用最傻瓜的方式讲故事。。。***蚃银行贷款业务主要分公司和个人两大块,个人贷款最普遍是住房抵押,赶上前两年楼市不错挺多银行喜欢玩按揭——>给信誉不怎么样的人贷款,反正房价会长,就算到时候他还不上钱,只要咱把房子收回来卖掉照样会赚——>米国次贷危机就是这么搞出来的好孩子请不要学。袁羇回到例题:现在就有这么一家A银行放了个不靠谱的住房抵押贷款,可惜生不逢时,最近楼市不大好,如果收不回来并且房价开降那就糟糕了,这可肿么办……A银行灵机一动:我们把贷款的所有权卖了换钱吧(<----“资产证券化”,最后解释)羆于是A银行把那不靠谱的贷款所有权挂到淘宝上,想把死贷款变成活钱,那不靠谱的贷款情况是这样的:蚃2007年1月1日那天:贷款的摊余成本=1亿,名义利率=实际利率=10%(<------账面)节贷款的公允价值高点,=1亿零100万(<------市场价)蝿这时候出现了一家信托B(<---买方、接受方,注意——信托B是中介机构,此后的谈判都要cos未来证券买家的立场来和A商量),B觉得买了所有权收收利息也蛮好的(实在收不来大不了打包再卖)于是就和A商谈起来B:老A,你家这个贷款肿么卖?蚅A:一口价,1亿!但替银行干收利息啊这么好的事哪里找?我不能给你按10%的利率来,%,%我留着-_________,-螂B:(心想:擦!这大老奸不但想把所有风险全塞给我承担,还想干赚利润,%的利率价值市场价40万呢!)……A兄,事不能这么办啊,兄弟也太亏了。荿A:那你想肿么办?***B:我来提个公平的方案好了。蒄袂【B的方案】袀1、你这1亿的贷款我名义上全买,但我只接受9000万的风险报酬,剩下1000万的风险报酬你自己留着(也就是说1000万你自己留着我才不要咧),那9000万市场价多少?衿A算了算:9000的市场价=全部贷款市场价1亿零100万x(9000万/1亿)=9090万蒇B:好,我给你9115万!羂A:啥?9115-9090=25万,你为虾米多给我25万?芁B:这25万是给你继续和我做交易的报酬(快同意吧阿门!),但不是这么容易就能赚,我还有其他条件……莇芆2、%的利率我接受,%不要了还给你,如果杨白劳没跑路利息都还了,%利率的利息——市场价40万。也就是说,接受我的提议你总共会有25+40=65万的纯收入。肂蚂3、我虽然实际上只买9000万,但剩下那1000万你也得给我拿来,作为人质……哦不,钱质!如果杨白劳跑路了,这1000万和相应利息你得给我。肈肅4、如果杨白劳中了***要提前还贷款,对我有利息损失,这个损失,你要负担10%。膂【---完---】肃薆A:(心想你这是诚心不想让我甩开关系啊,这贷款虽然有点不靠谱,但还是很有可能还上的,另外还有65万纯收入……)肇看到A在左右摇摆,B:老兄你就从了吧,有你银行作保,这东西信誉就levelup了!我拿出去发证券也好卖了,死水也容易盘活啊,到时候我好就是你好你好就是我好我们大家都好!节A想了想,是这么回事,于是同意了。腿芈【A的记账】袆1、把9000万贷款卖掉的行为:节C:存放同业9090万(B给的那9000万贷款的市场价)薀D:贷款9000万羀其他业务收入90万薅说明:银行的钱不用“银行存款”记账,一般在“存放同业”or“存放中央银行款项”;因为这个交易本质是“资产证券化”(最后解释)行为,所以把贷款拿去卖从而多得的那90万记“其他业务收入”莂羁2、B给A好处之一:莈C:存放同业25万(那高出市场价的钱)莄D:继续涉入负债25万蒁莂3、B给A好处之二:膀C:继续涉入资产——超额利差40万(%利率的市场价,可以看成A卖出贷款且利息成功收回的超额利润,这里叫“超额利差”,如果杨白劳跑了,A这个超额利差首当其冲就没了)莇D:继续涉入负债40万薁葿4、1000万的钱质:薈C:继续涉入资产——次级权益1000万(一种担保,银行也知道这贷款不靠谱,所以用了“次级权益”)膆D:继续涉入负债1000万蚁袀开头交易结束,如果以后万一杨白劳真的要跑,那这贷款的担保品就要减值了,假如测评后掉了300万:芀C:资产减值损失300万羅D:贷款损失