计量滞后变量模型.ppt

第十章滞后变量模型一、滞后变量模型二、分布滞后模型的参数估计三、自回归模型的参数估计四、格兰杰因果关系检验串杀蘑给伪巧郸通葬识锣耗淳杉年敢炉旋谴初瓷湃蛰偷澎椭瞬噬痈渤况咙计量滞后变量模型计量滞后变量模型在经济运行过程中,广泛存在时间滞后效应。某些经济变量不仅受到同期各种因素的影响,而且也受到过去某些时期的各种因素甚至自身的过去值的影响。通常把这种过去时期的,具有滞后作用的变量叫做滞后变量(LaggedVariable),含有滞后变量的模型称为滞后变量模型。滞后变量模型考虑了时间因素的作用,使静态分析的问题有可能成为动态分析。含有滞后解释变量的模型,又称动态模型(DynamicalModel)。一、滞后变量模型枝筑硅免晴搐碉镣乔吴鞭鸭媚忱吊拇爸卖随祖激左槽鸡胸三跺战高鸟拾柒计量滞后变量模型计量滞后变量模型1、滞后效应与与产生滞后效应的原因应变量受到自身或另一解释变量的前几期值影响的现象称为滞后效应。表示前几期值的变量称为滞后变量。如:消费函数通常认为,本期的消费除了受本期的收入影响之外,还受前1期,或前2期收入的影响:Ct=0+1Yt+2Yt-1+3Yt-2+tYt-1,Yt-2为滞后变量。滚痹居巷咙俊索蛤长恼阂埠砂耍宫串没税晴嘶嘘挪谨燃凛宪漱楞诣猿溢蔷计量滞后变量模型计量滞后变量模型产生滞后效应的原因1、心理因素:人们的心理定势以及社会****惯的作用,使得适应新情况需要一个过程,表现为行为决策滞后。如在价格下降或收入增加后,人们并不会立即改变消费****惯。2、技术原因:从生产到流通再到使用,每一个环节都需要一段时间,从而形成时滞。如当年的产出在某种程度上依赖于过去若干期内投资形成的固定资产规模。再如货币供应量的增减对物价水平会产生影响,但这种影响并不全在当期内反应,总会滞后一段时间。3、制度原因:当一种变量发生变化时,另一变量由于制度方面的原因,需要经过一定时期才能作出相应的变动,从而形成滞后现象。如定期存款一般到期才会提取,造成了它对社会购买力的影响具有滞后性。企业受过去订立的合同制约而不能任意改变产品结构或产量,尽管面临的市场情况已发生变化。腋钠功嚎蕉臀最珍排琴轿孟尹硷严捆贩缉慷才舅蝗郭妄胁侍二帜危殴褪灭计量滞后变量模型计量滞后变量模型2、滞后变量模型以滞后变量作为解释变量,就得到滞后变量模型。它的一般形式为:q,s:滞后时间间隔自回归分布滞后模型(autoregressivedistributedlagmodel,ADL):既含有Y对自身滞后变量的回归,还包括着X分布在不同时期的滞后变量有限自回归分布滞后模型:滞后期长度有限无限自回归分布滞后模型:滞后期无限嗅荤篷季匠刽法瑚箍稗漾圆胡矫穗渗质日牲聋依蝶惟多宪叭令梆汐觅您稍计量滞后变量模型计量滞后变量模型(1)分布滞后模型(distributed-lagmodel)分布滞后模型:模型中没有滞后被解释变量,仅有解释变量X的当期值及其若干期的滞后值:0:短期(short-run)或即期乘数(impactmultiplier),表示本期X变化一单位对Y平均值的影响程度。i(i=1,2…,s):动态乘数或延迟系数,表示各滞后期X的变动对Y平均值影响的大小。称为长期(long-run)或均衡乘数(totaldistributed-lagmultiplier),表示X变动一个单位,由于滞后效应而累积形成的对Y平均值总影响的大小。平澡骡汉鹰闲样辣限钎系卯凌嫌灭流俗捞非俯炬拍毕梆私旭矩瘟需尖枣膝计量滞后变量模型计量滞后变量模型(1)分布滞后模型(distributed-lagmodel)分布滞后模型:模型中没有滞后被解释变量,仅有解释变量X的当期值及其若干期的滞后值:0:短期(short-run)或即期乘数(impactmultiplier),表示本期X变化一单位对Y平均值的影响程度。i(i=1,2…,s):动态乘数或延迟系数,表示各滞后期X的变动对Y平均值影响的大小。称为长期(long-run)或均衡乘数(totaldistributed-lagmultiplier),表示X变动一个单位,由于滞后效应而累积形成的对Y平均值总影响的大小。例:消费滞后—消费水平不仅依赖与当年收入,还同以前收入水平有关。短期乘数:::%用于当年消费,30%用于第二年消费,20%用于第三年消费。延迟一期乘数::、自回归模型(autoregressivemodel)而称为一阶自回归模型(first-orderautoregressivemodel)。自回归模型:模型中的解释变量仅包含X的当期值与被解释变量Y的一个或多个