财务报表分析讲义 经济学 高等教育 教育专区.doc

财务报表分析讲义_经济学_高等教育_教育专区财务报表分析一、财务报表分析概述(一)企业活动与财务报表一个企业的活动可以分为筹资活动、投资活动和经营活动。例1、A企业在成立时,股东投资30万元借:现金30万贷:实收资本30万例2、A企业从银行获得贷款15万借:现金15万贷:银行借款15万A公司资产负债表(--年--月--日)资产负债及股东权益现金45万资产合计45万银行借款15万实收资本30万负债及股东权益合计45万例3、A企业购置机器设备花费15万,购买与材料花费5万借:固定资产15万贷:现金15万借:存货5万贷:现金5万A公司资产负债表(--年--月--日)资产负债及股东权益现金25万存货5万固定资产15万资产合计45万银行借款15万实收资本30万负债及股东权益合计45万例:A企业在产出市场上通过销售活动,获得了80万元的收入。在投入市场上,通过购买材料、劳动力、技术及其它费用上共花费了70万。A企业的营业活动结果可通过损益表反映出来。A公司损益表(--年)销售收入80万销售成本及费用70万利润10万(二)财务报表简介1、资产负债表资产负债表是反映企业在特定的日期(月末、年末)全部资产、负债和所有者权益状况的会计报表。资产负债表结构:资产负债表流动资产流动负债++长期投资长期负债+固定资产++无形资产所有者权益==资产合计负债及所有者权益合计资产负债表说明:(1)资产负债表反映的是企业在某一天的财务状况,企业在这一天资产、负债、股东权益是多少。(2)资产的排列是按变现能力强弱排列的,变现能力强的排在前面,变现能力弱的排在后面;负债和股东权益的排列是按偿还顺序排列的,偿还期早的,排在前面,偿还期晚的,排在后面,股东对企业的投资,在正常生产经营时期,不需要偿还,所以它排在最后面。(3)几个主要项目a、流动资产:在一年内能转变为现金或耗用掉的资产。b、长期投资:企业持有期在一年以上的债券投资和股权投资。如企业购买其他企业的债券、股票等,并长期持有c、固定资产:经济寿命在一年以上,单位价格在规定的标准以上,并在使用过程中能保持原来实物形态的资产。如厂房、机器设备、各种车辆等。d、无形及递延资产:无形资产是指不具有实物形态,能在较长时期内给企业带来经济效益的资源。如专利权、商标、土地使用权等;递延资产是指不计入当期损益,在后续几个年度里摊销的各种费用。e、流动负债:一年以内到期的债务。f、长期负债:偿还期在一年以上的债务。g、股东权益:股东对企业净资产的所有权(股东权益=总资产—总负债)2、损益表损益表是反映企业在一定会计期间内经营成果的报表。损益表结构:损益表——销售及其它费用=净利润多步式损益表:第一步:反映销售利润,销售收入减销售成本、销售费用和销售税金(主营业务利润)第二步:反映营业利润,销售利润加其它业务利润,减去管理费用和财务费用第三步:反映利润总额,营业利润加上投资收益,营业外收入减去营业外支出第四步:反映净利润,利润总额减去所得税要注意的是损益表的编制采用的是权责发生制,即收入和费用的确认是以实际发生的业务作为计量标准,而不论在当期是否受到或支付现金。3、现金流量表现金流量表是反映企业在一定会计期间现金(及现金等价物)流入和流出的报表。现金流量表结构:现金流量表一、经营活动产生的现金流量销售商品,提供劳务收到的现金-------------现金流入小计购买商品,接受劳务支付的现金-------------现金流出小计经营活动产生的现金净流量二、投资活动产生的现金流量收回投资产生的现金-------------现金流入小计购置固定资产等支付的现金-------------现金流出小计投资活动产生的现金净流量三、筹资活动产生的现金流量吸收权益投资得到的现金-------------现金流入小计偿还债务支付的现金-------------现金流出小计筹资活动产生的现金净流量四、现金变动额经营活动产生的现金流量,反映了企业运用其经济资源创造现金的能力;投资活动产生的现金流量,反映了企业运用资金创造现金的能力;筹资活动产生的现金流量,反映了企业筹资获得现金的能力。4、三张报表之间的相互联系资产负债表2002年12月31日资产现金$66853非现金资产368873资产总额$453708负债与股东权益负债总额$64064普通股140191留存收益231453负债与留存收益总额$453708留存收益表2003年2002年12月31日余额$231453加:净收益532582003年12月31日余额$284711现金流量表2003年经营活动净现金流量$103379投资活动净现金流量(95279)筹资活动净现金流量16294现金净增加$243762002年12月31日现金余额668352003年12月31日现金余额91211损益表2003年收入$359347费用306089净收益$5