资管项目尽职调查与合同问题.ppt

第一部分资管项目尽职调查为什么要尽职调查?调查什么?如何调查?为什么要尽职调查?尽职调查是金融机构风险管理重要手段之一;尽职调查的目的是为了对项目所涉及的交易对手、交易标的、担保措施、融资信息等要素进行全面、客观、准确地了解;尽职调查的作用在于发现问题、揭示风险、规避风险。调查什么?一、尽职调查的主要职责审核并确定收集资料的真实性、准确性和完整性;发现和分析被调查对象的法律风险、财务风险、经营风险及其它风险;发现和分析被调查对象过去、现在和潜在问题,以及问题的性质和风险的程度。完善项目交易结构,合理规避风险。二、尽职调查的原则1、全面原则:调查的内容要全;收集的材料要全。2、透彻原则:不仅要对文件资料进行详尽的审核,还要对产生的原因、凭证、性质等问题逐本溯源。3、区别对待原则:根据项目的不同,交易结构的不同,应有所侧重的调查;4、独立性原则:完成尽职调查并独立作出自己的判断。三、尽职调查的主要内容(一)交易对手的调查(二)委托资产的调查(三)担保的调查(四)投资标的的调查根据项目的不同,自行调整调查内容,区别对待融资类项目、投资类项目和财产管理类项目。(一)、资管项目基本情况(二)、交易对手调查情况(三)、担保、投资标的情况(四)、风险分析及风控措施(五)、部门意见及承诺上述内容根据项目情况具体调整和完善,投资类项目、事务管理类项目则参照调整。四、尽职调查报告的基本格式(适用于融资类项目)(一)资管项目基本情况1、项目基本要素:项目名称:委托人:管理人:托管人:融资人(或借款人、转让人、还款人等):担保人(保证人、抵押人、出质人):项目规模:项目期限:融资成本及支付方式:管理费率:托管费率:预期收益:投资标的:资金用途:还款来源分析:担保措施:主要合同:交易结构图:…………2、报告形成依据:本报告形成所依据的材料有:……,全部材料来自……(注:写明材料提供者,如**银行、借款人***、担保人***等。)(二)交易对手调查交易对手一般情况下有:委托人、托管人、融资人(还款人)、资产转让人、保证人、抵押人、出质人、投资顾问、提供专业服务的几个或个人等。资管项目中,首先着重调查融资人(还款人)、保证人;其次调查委托人资金来源合法性,及其认购资管计划内部合规性;第三,调查担保人担保行为及资产持有的合法性;第四,对专业服务机构或个人的调查。因为资管项目的不同,可能还会涉及不同的交易对手。我们调查的宗旨就是确保交易对手真实、合法存续、具备交易资格、符合法律法规或公司的交易条件。