【〈史记〉会注考证卷016】秦楚之际月表第四.pdf

宁波市五角阻尼股份有限公司公开转让说明书主办券商二〇一五年五月宁波市五角阻尼股份有限公司公开转让说明书(申报稿)1-1-1声明本公司及全体董事、监事、高级管理人员承诺公开转让说明书不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律责任。本公司负责人和主管会计工作的负责人、会计机构负责人保证公开转让说明书中财务会计资料真实、完整。全国股份转让系统公司对本公司股票公开转让所作的任何决定或意见,均不表明其对本公司股票的价值或者投资者的收益作出实质性判断或者保证。任何与之相反的声明均属虚假不实陈述。根据《证券法》的规定,本公司经营与收益的变化,由本公司自行负责,由此变化引致的投资风险,由投资者自行承担。宁波市五角阻尼股份有限公司公开转让说明书(申报稿)1-1-2重大事项提示公司特别提醒投资者注意下列风险及重大事项:(一)实际控制人不当控制的风险公司控股股东、实际控制人蔡赋勇持有公司股份4,626,900股,%,处于绝对控制地位。此外,蔡赋勇先生目前担任公司董事兼总经理职务,其配偶杨蕾女士担任公司董事兼财务总监职务,两人在公司重大事项决策、监督、日常经营管理上均可施予重大影响。因此,公司存在实际控制人利用其绝对控制地位对重大事项施加影响,从而使得公司决策偏离中小股东最佳利益目标的风险。(二)公司治理风险有限公司阶段,公司治理机制不够健全,曾存在相关会议文件保存不完整、董事、监事任期届满未能及时改选等不规范情况。公司于2015年1月份整体变更为股份公司后,制定了较为完备的《公司章程》、“三会”议事规则、《关联交易管理制度》、《对外担保管理制度》等治理制度,建立了相对完善、健全的公司治理机制。但由于股份公司成立时间较短,公司治理机制的有效运行仍需磨合,故公司短期内仍可能存在治理不规范、相关内部控制制度不能有效执行的风险。(三)经营性现金流量带来的财务风险公司2014年度、2013年度经营活动产生的现金流量净额分别为--。公司经营活动产生的现金流量净额较低,主要由于公司正处于业务快速发展阶段,一方面采购存货较多,一方面门控产品推广投入资金较多,导致经营活动产生的现金流量净额为负。公司业务的扩张给公司带来较大的资金压力,公司存在资金链紧张的风险。(四)非经常性损益占净利润比例过高且扣除非经常性损益后的净利润为负的风险2014年度、2013年度,%、%,且扣除非经常性损益公司的净利润均为负,分别为-453,、-668,。非经常性损益主要为政府补助收入和同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益等。非经常性损益净额占公司净利润的比例较高,非经常性损益对公司财务状况和经营成果有较大影响,公司对非经常性损益存在一定的依赖性。宁波市五角阻尼股份有限公司公开转让说明书(申报稿)1-1-3未来公司将继续大力发展主营业务,保持增长势头,扩大销售规模,提高经营业绩,努力提高经营性利润占净利润的比例,但不排除因各种因素导致公司经营性利润下滑或增长不快,非经营性损益在净利润中的比例增大、扣除非经常性损益后的净利润仍未负、公司盈利质量下降的可能。(五)产品价格风险液压阻尼器的价格与其原材料的价格息息相关,随主要原材料价格的波动而波动。因此,占比较大的钢材等原材料的价格将会对液压阻尼器的售价产生较大的影响,其价格的波动也会给生产液压阻尼器的企业带来一定的风险。与此同时,同行企业通过技术创新,降低成本从而降低液压阻尼器的价格也会给企业带来一定的价格风险。国家政策的变化、市场总体供需结构变化等诸多因素都会引发产品市场售价的波动,从而带来风险。(六)生产规模较小的风险公司的营业利润主要来自于钢琴阻尼及门控阻尼产品销售收入。2014年度和2013年度公司营业收入分别为9,512,、7,630,,总体营业收入规模相对较小。经过数年发展,公司经营规模稳定,但公司的业务规模仍相对较小,存在抵御市场波动能力较弱的风险。(七)客户依赖的风险2014年度和2013年度,%、%,客户主要集中于钢琴阻尼器领域,集中度较高,公司对该类型客户依赖性较强。广州珠江钢琴集团股份有限公司作为公司主要客户,其对供应商的甄选较为严格,如果未来广州珠江钢琴集团股份有限公司准入制度发生变化,公司不能与其继续保持稳定合作且无法成功开拓其他市场,将对公司的经营发展产生重大不利影响。(八)汇率风险公司与国外客户的销售货款主要以美元进行结算。2014年度及2013年度,公司汇兑损失分别为11,、19,