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2011 年 CFP 综合分组报告案例- 四大案例理财规划报告书解析答案全集一、单身工程师理财计划 1 .家庭成员背景资料: (收入均为税前) 程辉, 27岁, 硕士学历,3 年前毕业后即在北京市某高科技公司担任 IT 工程师至今。目前月薪 5,000 元, 每年有 10,000 元左右的年终奖金, 企业提供五险一金, 其中住房公积金提拨率为 12% ,收入成长率估计为 8% 。由于离乡工作,目前居住于公司免费提供的单身宿舍。每月个人开销只要 1,500 元。另每年返乡旅费与给父母红包 5,000 元,每年出国旅游 1 次的旅费 10,000 元。资产方面有存款 50,000 元, 股票型基金 30,000 元, 无负债, 也没有投保商业保险。目前住房公积金账户余额 40,000 元,养老金账户余额 15,000 元。 2 .理财目标 1 )事业规划- 为了提高工作收入,程先生过去 3 年取得数项 IT 软体设计的资格证书,现有 1 家IT 软体设计培训机构拟聘请王先生担任讲师, 全职讲师平均每月上课 15天, 税前月薪 7,000 元, 每年有一个月薪资的年终奖金, 提供五险一金, 但不提供宿舍, 收入成长率估计为 10% 。兼职讲师周末排课, 论天计酬每天 500 元( 劳务报酬), 每月至少 4天, 最多 8天。程先生想知道在何种情况下应考虑转换工作接受全职, 何种情况下应维持目前工作周末兼职, 如果做好决策,则下个月起就开始转职或兼职。 2 )家庭规划-6 个月前在一次联谊活动中认识了现在的女朋友王洁小姐,感情进展顺利。打算一年后结婚, 结婚费用估计为 10 万元。女友目前 24岁, 为民办幼儿园教师, 目前月税前薪资 2,500 元, 收支基本相抵, 没有积蓄, 尚未加入社保, 也无商业保险。打算 3 年后生一个小孩, 教养小孩年费用现值 25,000 元, 算到大学毕业为止。由于夫妻俩都是独生子女, 按规定可生第二个小孩,程先生在能力负担许可的前提下希望 10 年内生第二个小孩。 3 )居住规划- 婚后需搬出单身宿舍,届时每月可领取住房津贴 800 元。打算在能力许可下尽快购置 90 平米住宅作为婚后新房,目前当地的房价每平米 20,000 元。在未购房前暂时租房, 月房租 3,000 元。程先生想知道何时可以首次购房,如何安排贷款(当地住房公积金贷款每户上限为 80 万元) ?如生第二个小孩,程先生要换房 120 平米才够住。 4) 退休规划- 在事业规划决策的基础上, 程先生打算 60 岁退休, 退休后每月夫妻的生活费现值为 5,000 元。考虑程先生但不考虑配偶可领的养老金,以退休后生活 25 年计算,程先生想知道, 只养一个小孩不换房, 与养两个小孩且换房的两种情况下, 需要达到的投资报酬率与资产配置有什么差异? 3 .问题 1 )请设定制作本方案所需合理假设,包括贷款利率、房价上涨率、通货膨胀率、各投资工具报酬率。 2 )请编制客户的家庭资产负债表与年现金流量表,并作财务诊断分析。 3 )请评估客户的风险属性,设定规划中用到的合理投资报酬率与资产配置。 4 )请列出上述 4 项规划中程先生作决策时应考虑的因素,并提出合理的解决方案。 5 )请整体衡量客户家庭各生涯阶段所面临的风险,并建议客户如何安排合理的保险。 6 )请就客户财