2021年上市企业财务汇报质量确保机制研究上市企业财务汇报.docx

上市企业财务汇报质量确保机制研究上市企业财务汇报

　　摘要：财务汇报是会计和经济信息的关键载体，并组成资本市场的一个专题，高质量的信息是资本市场的生命线，资本市场有效即信息有效。会计监管、企业治理、内部控制、外部审计等确保机制，同不停完善的会计技术规范一样，对于确保财务汇报质量，提升资本市场效率发挥主要作用，它们之间的协作互动、综合治理，共同组成一个复杂的系统工程。
　　关键词：财务汇报；资本市场；质量
　　财务汇报是会计和经济信息的关键载体，是融会计技术、公共合约和游戏规则于一体的、含有极其复杂关系背景的规范性框架。加强会计监管，完善企业治理、强化内部控制等会计信息质量机制，和中国正在建设中的会计准则一样，也必定现阶段上市企业财务汇报体系改革中的一个主要组成部分。
　　一、财务汇报质量监管的理论分析
　　企业是财务信息的垄断供给者，而且财务信息含有“公共物品”的性质，所以单纯依靠市场力量，就不能处理财务信息供给不足的问题，而且不能预防虚假或欺诈性财务信息的产生。再者，假如缺乏高质量的会计和审计标准，企业管理层选择会计政策就会过于弹性，审计师也会偶然产生松懈，从而不能发觉企业的舞弊行为，而且不能在财务汇报或审计汇报中事先发出企业破产失败的信号，这就需要更多的规范来提升财务汇报的质量以保护公众的利益。对财务汇报进行监管，能够降低信息生产成本，因为绝大多数的基础信息全部能作为企业内部会计制度的副产品产生；而且，通用的财务信息有利于降低信息不对称现象，预防内幕交易和舞弊的产生，符合资本市场的公平、公正和公开的标准，有利于达成资源优化配置、社会福利最大化的社会目标。斯科托Scott，2021认为，市场失灵的根源就在于信息市场以“外部性”和“搭便车”为特征。外部性和搭便车是使管制成为必须的显著原因，因为单纯依靠市场力量显得力不从心，因此管制者试图采取方法，以恢复生产的社会最优数量。即使外部性和搭便车不存在，市场也会因为“信息不对称”而不能正常运转。“道德风险”和“逆向选择”的问题，意味着企业不会为达成资本成本最小化而生产信息。道德风险和逆向选择相互作用，因为道德风险的存在，极易诱导经理人员进行逆向选择，其结果则更深入助长道德风险，从而造成市场失灵和失败。
　　总而言之，信息不对称造成了市场失灵，而财务汇报监管的目标是为了降低信息不对称，限制市场失灵，方便建立投资者的信心，确保资本市场的有效运转。我们能够将财务汇报看成是经过将内部信息可靠地转化为外部信息来控制道德风险和逆向选择的一个手段。应该看到，高质量的财务汇报不但是高质量会计、审计准则的产物，它更依靠一个含有支持作用的基础机制来运作，以确保准则能够被严格地了解和利用。只有从企业内部治理、外部中介审计、政府部门监管等多方面着手，完善财务汇报规范体系，建立一套成熟有效的监管机制，才能合理确保最终公开披露的财务汇报的真实性，使投资者利用这些真实会计信息做出正确的投资决议。可见，监管作为信息质量确保体系中的主要一环，尽管是在“要不要放松管制”争议中实施的，显然是为了确保会计信息质量而做出的大量而富有成效的努力和尝试，尽管还有很多不尽如人意的地方，而来自社会各界的多管齐下，正在使这个信息质量确保体制不停走向发展和完善。
　　二、加强企业治理和内部控制
　　企业治理有内部治理和外部