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ATR指标技术集锦
真实波动幅度均值(ATR)是优秀的交易系统设计者的一个不可缺少的工具,它称得上是技术指标中的一匹真正的劲马。每一位系统交易者都应当熟悉ATR及其具有的许多有用功能。其众多应用包括:参数设置(setups),入市,止损,获利等,甚至是资金管理中的一个非常有价值的辅助工具。 
    ATR是如何计算的?下面我们会简单解释的;如何利用ART设计交易系统?我们随后也会用几个简单例子说明众多方法中的一些。
如何计算真实波动幅度均值(ATR)
    波动幅度:单根K线图最高点和最低点间的距离。
    真实波动幅度:是以下三个波动幅度的最大值
    1. 当天最高点和最低点间的距离
    2. 前一天收盘价和当天最高价间的距离,或 
    3. 前天收盘价和当天最低价间的距离
    当日K线图出现缺口时,真实波动幅度和单根K线的波动幅度是不同的。 
    真实波动幅度均值就是真实波动幅度的平均值。为了让ATR反映近期波动性,可以使用短期ATR(2-10根K线图);为了让ATR反映“长期”波动性,可以使用20至50根K线或更多。
ATR的特征及其益处 
    ATR是一个评价市场价格运动的通用指标,而且是一个真正的自适应指标。下面这个例子能帮助解释这些特征的重要性。
    如果我们计算一下玉米在两天内的平均价格波动幅度,比如说是500美元;日元合约的平均价格波动幅度可能是2,000美元或更多。如果我们要建立一个交易系统分别为玉米或日元设置合适的止损水平,那么我们会看到这两者的止损水平是不同的,因为两者的波动性不同。我们可能在玉米上设定750美元的止损水平,而在日元合约上是3,000美元。如果我们要建立一个能同时适用于这两个市场的交易系统,我们很难在这两个市场上让用美元数量表示的止损水平相等。750美元的止损水平对玉米来说是合适的,但对日元来说可能太小了;3,000美元的止损水平对日元来说是合适的,但对玉米来说太大了。
    然而,我们不妨假定在上面的例子中,玉米在两天内的真实波动幅度均值(ATR)是500美元,日元在两天内的真实波动幅度均值(ATR)是2,000美元。(即用ATR表示的止损水平),我们就能在这两个市场使用相同的标准(),玉米的止损水平会是750美元,日元的止损水平会是3000美元。
    现在让我们假定市场条件变了,玉米波动性变的很高,两天之内运动了1000美元;而日元变得很平静,两天之内只运动了1000美元。如果我们还使用以前的用美元数量表示的止损水平,即玉米的止损水平仍然定为750美元,日元的止损水平仍然定为3000美元,那么现在玉米的止损水平定的太近了,而日元的止损水平又定得太远了。然而,用ATR的某一倍数表示的止损水平能适应市场的变化,。用ATR表示的止损水平能自动适应市场的变化,同时不会改变原先的止损标准,新情况下的止损标准与以前的止损标准一样,。
    ATR作为市场波动性指标具有的通用性和适应性的使用价值无论怎么肯定都不过分。ATR对于建立坚实的交易系统是非常有价值的(也就是说交易系统可能在未来同样有效),而且他们能不加修饰的用于多个市场。使用ATR你可以设计一个既适用于玉米市场,同样也可以在没有任何修改的情况下用于日元市场。但是,或许更重要的是,你可以建立一个系统,它不仅在玉米的历史数据测试中表现良好,它同样也很有可能在未来即使玉米市场变化很大的情况下仍然表现良好。
ATR作为一种入场工具的应用示例 
入场背景:(记住,入场背景告诉我们不久将会出现交易机会,而入场触发器告诉我们现在入场交易) 
    波动区间收缩背景:许多技术派已经注意到大幅价格运动往往出现在价格平静的横盘整理之后。通过比较短期ATR和长期ATR可以非常容易的鉴别出价格平静的横盘整理区间,,就表明近期市场不寻常的平静。这就是一个背景条件,表明关键的入场时机就在眼前。
    波动区间扩张背景:许多技术派相信不同寻常的价格移动意味着一个幅度可观的趋势正在形成。波动区间扩张时期正好与波动区间收缩时期相反,这时我们要求10期ATR大于50期ATR,。
    如果你对这两种截然相反的情况有兴趣,我们可以非常容易的将两者融合在一起。
我们寻找的入场机会在什么时候呢?在波动区间收缩之后紧跟着波动区间扩张的时候。
    回调或反弹背景:假定我们只想在市场回调时买入,在市场反弹时卖出。当价格比5天前的价格至少低3倍ATR