国际投资中间接征收法律问题的研究.pdf

内容摘要
间接征收问题在国际投资领域既是热点也是难点。经济的全球化和投资自由化的发
展使得间接征收案件不断涌现。间接征收的发展呈现出了扩大化的趋势,这一趋势使得
原本具有模糊性、任意性和不确定性特点的间接征收规则引发了更多的法律问题,对投
资者的过度保护和东道国权益的忽视使得间接征收规则中的权益失衡问题突出,资本输
出国和资本输入国的不同立场也导致了间接征收规则的非统一性。这些法律问题使资本
输出国和资本输入国都面临困境。间接征收规则是国际直接投资的内容之一,其发展直
接影响着投资环境以及国际资本的流动,继而影响世界经济的发展。
国际投资领域间接征收的法理基础是国家经济主权,间接征收规则存在的诸多问题
是东道国国家经济主权与外国投资者私人财产权之间矛盾的集中体现。资本输出国和资
本输入国的价值取向和理念的不同以及本国经济战略的差异使两类国家对待间接征收
规则的态度不同。目前国际投资协定包括多边、区域性及双边投资协定,这些投资协定
中几乎都涵盖了间接征收规则,但这三种投资协定对间接征收规则的主导地位有所不
同。世界范围内的多边投资条约尚未达成,而双边投资条约先天的局限性加剧了间接征
收规则的模糊性、不确定性和非统一性的特点。
国际投资仲裁庭对外国投资者的保护性倾向在间接征收案件裁决中体现的淋漓尽
致,削弱了东道国的外资管辖权,使得间接征收规则失衡的状况雪上加霜,且因仲裁庭
本身的秘密性、不透明性、独立性等原因也使得间接征收案件的裁决结果不统一、不确
定,引来了各界的强烈质疑,就连发达国家也开始着手对投资仲裁庭进行改革。
对于我国这样的资本输入国和资本输出国双重身份的大国而言,对待间接征收规则
的态度上处于两难境地,既要注重维护外国投资者的利益,创造更好的投资环境以吸引
外资,促进我国国内经济的发展;又要在我国实施“引进来”和“走出去”战略的同时,
加强保护我国海外投资者的权益。
面对间接征收的扩大化、间接征收规则所导致的几重权益的失衡以及间接征收非统
一性等主要法律问题,我国应当积极应对,坚持国家经济主权原则和公平公正等原则的
前提下,努力限制和防止间接征收规则的无限扩大化趋势,适当平衡间接征收规则所涉
及的几重权益并克服其非统一性。
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本文包括导论,正文和结语三个部分,共七章:
第一章间接征收的基本问题。传统上,间接征收的概念、类型、特点和界定等问
题是间接征收的基本问题。本章对间接征收进行追根溯源,交代概念不统一,条约实践
和司法实践中都有各种不同的表述。西方国家从资本输出国的立场出发,任意扩大间接
征收的范围,最大限度地限制东道国的国家经济主权。国际仲裁庭往往对间接征收案件
做出有利于保护外国投资者的解释。二十世纪七八十年代间接征收案件的涌现直接引发
了学界对这一问题的热议。间接征收与政府管制措施之间的界限是间接征收制度的重点
和难点,对两者的界定要对各种因素进行综合考量,运用比例原则的方法来区分。
第二章间接征收的法理依据。间接征收的法理基础是国家经济主权、外资管辖权
和自然资源永久主权以及私人财产权保护理论。间接征收的最新发展直接侵害了东道国
的自然资源永久主权和外资管辖权。南北国家仍存在巨大矛盾,东道国侧重把国家经济
主权作为间接征收的理论基础进而要求尽量缩小间接征收的范围而保护东道国的主权。
资本输出国则更侧重强调私人财产权保护理论作为法理基础对间接征收的范围进行扩
张,从而高标准地保护其海外投资。发展中国家作为东道国,应当以维护国家经济主权
作为间接征收制度的法理基础。
第三章间接征收的法律实践。对间接征收的司法实践和条约法实践进行考察会发
现,间接征收规则存在很多问题,不同的国际仲裁庭对间接征收的界定观点不一致、方
法不统一,对各种参考因素的考量侧重有所不同,从而使得间接征收案件结果不统一,
也无法预测。然而,国际仲裁庭已经逐渐采纳欧洲人权法院的比例原则来确定间接征收
是否发生。条约法当中的间接征收规则因国家立场的不同而标准不一。
第四章间接征收扩大化及引发的法律问题。间接征收规则的扩大化表现在投资定
义的扩大化、措施定义的扩大化、间接征收范围的扩大化等。形成这种扩大化趋势的原
因包括仲裁庭对投资者的倾向性、资本输出国主导着间接征收规则的内容,而发展中国
家未体现自己的利益诉求。这种扩大化导致东道国利益与投资者权益的失衡、东道国经
济主权的削弱以及投资者的过度保护等法律问题。
第五章间接征收中的权益失衡问题分析。从投资者与东道国、投资者与母国、东
道国与母国三重权益失衡的角度全面体现了间接征收中的权益失衡问题。三者目标不一
致、立场不同、手段和方法也不尽相同,在国际投资活动中的