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福卡咨询2008年上海爱建股份有限公司五年战略规划
JUN 2008
上海爱建股份有限公司五年战略规划
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福卡咨询
专供上海爱建股份有限公司
AJC
——研究版
BJS-05876-016-01-
项目共分三个阶段推进,其结论是建立在与公司内外部广泛沟通与研讨的基础上的
工作内容
结果
宏观行业环境分析
金融控股公司案例研究
外部专家访谈
了解国内外金融行业发展现状及趋势
了解信托、房地产、证券等业务发展及赢利模式
了解爱建历史和资源能力现状
了解爱建的股东特色
了解爱建的业务发展状况
了解管理层对于爱建未来的设想
讨论战略定位的可行性
发现可能的发展阻力与障碍
细化具体战略步骤
爱建股份内部访谈,包括:
信托业务单元
房地产业务单元
实业业务单元(香港怡荣、外贸进出口等)
爱建董事会成员
爱建监事会
项目组研讨会
管理层汇报
爱建的使命、战略目标、业务单元战略
资料搜集及外部访谈
战略研讨、管理层汇报
公司内部访谈
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目录
第一部分外部环境的机遇与6>挑战
第二部分内部资源能力基础与不足
第三部分战略定位与五年发展方案
第四部分各业务战略与实施
第五部分配套管理措施与调整建议
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目录
第一部分外部环境的机遇与挑战
一、宏观环境
二、信托行业环境分析
三、证券行业环境分析
四、房地产行业环境分析
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1、中国正处于经济起飞期。国内生产总值(GDP)保持连续高速增长,并将延续到未来5年。
起飞期的历史机遇提供了经济高位运行的前提。
国家经济权重及各级政府对经济增长的高度统一认识确保了宏观经济不会大起大落。
加入WTO等进一步兑现了中国经济的比较优势,国内经济保持快速增长。
2001年以来中国经济保持了较高增长速度,特别是2003年后平均增长超过了10%。未来几年经济增速会有所回落,但总体上仍将保持在8%以上的快速平稳增长态势;
经济呈现“高位横盘,横着飞”的发展特征;
宏观经济发展和调控中面临的不确定因素增加。





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2004
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中国GDP增长率及其预测
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中国开始“金融脱媒”,居民储蓄大量从银行进入股权市场,直接融资比重持续上升;
大量资金进入股权市场,推高资产估值,居民金融资产膨胀,国民资产证券化比重越来越大;
多层次资本市场逐渐完善,金融工具、产品和制度创新不断推出,直接融资中债券、金融衍生品比重增大;
投行、PE(私人股权投资)等在全球经济中作用越来越大;
0>中小企业越来越多的获得股权融资,大量中小企业发展将会提速,提供中小企业股权投资服务的金融机构将会蓬勃兴起。
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银行存款
股票
债券
2、中国金融文明将从金融大爆发进入有控制的大爆炸,金融市场开始“金融脱媒”,环境大变局带来企业调整的机缘。
中国金融市场各类资金比例变化
企业和投行组合。如IBM与雷曼兄弟合作的“中国投资基金”。
类金融模式。如国美以实业加资本形成的民间第一家金融、实业混业经营的垄断巨头。
彻底转变为投行。擅长资金运作和公关并一直从事类似投行业务地产开发商最有可能转变为中国特色投行。
投行时代可能全面到来,非典型著称的中国将滋生出非经典的投行发展路径
变化趋势与机缘
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目录
第一部分外部环境的机遇与挑战
一、宏观环境
二、信托行业环境分析
三、证券行业环境分析
四、房地产行业环境分析
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1、国内信托(理财)需求不断增长,但供给不足,投资渠道单一。
理财需求增长
居民劳动收入持续增加
财富不断集中
经济增长与人民币升值
金融资产结构产生变化
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上半年合计



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其他领域